SEC окончательно закрыла дело о мошенничестве против основателя BitClout

Комиссия по ценным бумагам и биржам США подала совместное соглашение об отклонении своего гражданского дела о мошенничестве против Надера Аль-Наджи, основателя BitClout и DeSo, с предубеждением, навсегда запрещая агентству повторную подачу тех же претензий.

Что на самом деле означает отклонение

Отклонение с предубеждением — это не процедурная пауза. Это окончательное закрытие. Комиссия не может повторно подать эти конкретные обвинения против Аль-Наджи, его жены, его матери или контролируемых организаций, названных в качестве ответчиков по возмещению ущерба, включая DeSo Foundation. Дело закрыто без правового пути к возобновлению по тем же претензиям.

Комиссия сослалась на переоценку доказательственной базы и конкретных фактов и обстоятельств дела в качестве своего обоснования. Эта формулировка намеренно уклончива. Она не является признанием того, что первоначальные обвинения были необоснованными. Она сигнализирует, что агентство больше не считает, что у него есть доказательственная база для успешного продолжения дела в рамках его текущих приоритетов правоприменения.

Что утверждалось в первоначальном деле

Комиссия подала жалобу в июле 2024 года, выдвинув три основных обвинения. Во-первых, что Аль-Наджи привлек более 257 000 000 $ через незарегистрированные продажи токенов BTCLT. Во-вторых, что он ввел в заблуждение инвесторов, действуя под псевдонимом Diamondhands, чтобы создать впечатление проекта без лидера и децентрализованного, сохраняя при этом контроль. В-третьих, что он перенаправил приблизительно 7 000 000 $ инвесторских средств на личные расходы, включая аренду особняка в Беверли-Хиллз.

Это серьезные обвинения. Отклонение не означает, что они были ложными. Это означает, что Комиссия решила не продолжать их преследование по причинам, которые агентство не полностью раскрыло, помимо формулировки о переоценке доказательств.

Изменение политики, стоящее за решением

Судебный релиз Комиссии явно связал отклонение с формированием Криптовалютной рабочей группы в январе 2025 года, после смены администрации. Эта рабочая группа была создана с мандатом на смещение подхода агентства от регулирования через правоприменение к более четкому нормотворчеству. Отклонение дела Аль-Наджи является одним из серии дел, которые Комиссия отклонила или приостановила в рамках этого изменения политики, включая отказы от дел против Coinbase, Ripple и других криптовалютных компаний.

Паттерн последователен. Новая позиция Комиссии заключается в отказе от активных судебных разбирательств против криптовалютных компаний и основателей, пока регуляторная структура перестраивается через нормотворчество, а не правоприменение. Является ли это подлинной перекалибровкой регуляторного подхода или временной передышкой, которая может измениться при будущей администрации, остается открытым вопросом.

Параллель с Министерством юстиции

Гражданское отклонение последовало за отклонением Министерством юстиции параллельного уголовного дела о телеграфном мошенничестве против Аль-Наджи в марте 2025 года, приблизительно год назад. Отклонение уголовного дела первым, за которым последовало гражданское отклонение сейчас, завершает полное юридическое расформирование обоих направлений правительственных действий против Аль-Наджи.

Он столкнулся с уголовной и гражданской ответственностью одновременно за одно и то же поведение. Оба дела теперь закрыты. Этот результат, учитывая конкретность первоначальных обвинений, включая утверждение о перенаправлении 7 000 000 $ на личные нужды, отражает степень, в которой текущая регуляторная среда отошла от агрессивного правоприменения в криптовалютной сфере.

Пост Комиссия навсегда отклонила свое дело о мошенничестве против основателя BitClout впервые появился на ETHNews.